| dc.contributor.author | Dow, James | |
| dc.contributor.author | Werlang, Sérgio Ribeiro da Costa | |
| dc.date.accessioned | 2008-05-13T15:35:46Z | |
| dc.date.available | 2008-05-13T15:35:46Z | |
| dc.date.issued | 1992-02 | |
| dc.identifier.issn | 0104-8910 | |
| dc.identifier.uri | http://hdl.handle.net/10438/818 | |
| dc.description.abstract | The most widely used updating rule for non-additive probalities is the Dempster-Schafer rule. Schmeidles and Gilboa have developed a model of decision making under uncertainty based on non-additive probabilities, and in their paper 'Updating Ambiguos Beliefs' they justify the Dempster-Schafer rule based on a maximum likelihood procedure. This note shows in the context of Schmeidler-Gilboa preferences under uncertainty, that the Dempster-Schafer rule is in general not ex-ante optimal. This contrasts with Brown’s result that Bayes’ rule is ex-ante optimal for standard Savage preferences with additive probabilities. | eng |
| dc.language.iso | eng | |
| dc.publisher | Escola de Pós-Graduação em Economia da FGV | por |
| dc.relation.ispartofseries | Ensaios Econômicos;185 | por |
| dc.rights | Todo cuidado foi dispensado para respeitar os direitos autorais deste trabalho. Entretanto, caso esta obra aqui depositada seja protegida por direitos autorais externos a esta instituição, contamos com a compreensão do autor e solicitamos que o mesmo faça contato através do Fale Conosco para que possamos tomar as providências cabíveis | por |
| dc.title | The ex-Ante non-optimality of the Dempster-Schafer updating rule for ambiguous beliefs | eng |
| dc.type | Working Paper | eng |
| dc.subject.area | Economia | por |
| dc.contributor.unidadefgv | Escolas::EPGE | por |
| dc.subject.bibliodata | Economia matemática | por |
| dc.subject.bibliodata | Economia | por |
| dc.contributor.affiliation | FGV | |
