Listagem por Assunto "Modelo de precificação de ativos"
Itens para a visualização no momento 1-20 of 94
-
Análise da transmissão de volatilidade dos mercados internacionais para o Brasil
2012-04-23O objetivo deste trabalho é estimar e analisar o grau de transmissão de volatilidade de ativos como ações e moedas entre países utilizando a metodologia de decomposição de variância dos erros de previsão dos modelos de ... -
Análise de portfólio: uma perspectiva bayesiana
2016-06-03This work has the objective to address the problem of asset allocation (portfolio analysis) under a Bayesian perspective. For this it was necessary to review all the theoretical analysis of the classical mean-variance model ... -
Análise de risco regulatório no setor de saneamento básico brasileiro: uma abordagem do modelo CAPM condicional para o mercado de valores mobiliários
2021-07-01O objetivo desta dissertação é verificar a existência de risco regulatório no setor de saneamento básico brasileiro. Investigar esse risco neste setor é importante a fim de aumentar, melhorar e diversificar os investimentos ... -
Análise dos retornos e características da estratégia de risk arbitrage no Brasil
2016-01-19O presente trabalho tem o objetivo de analisar os retornos de um portfólio investido na estratégia de risk arbitrage no Brasil entre 2004 e 2014, determinando se esta estratégia proporciona retornos anormais. De setembro ... -
Análise dos riscos sistemáticos e idiossincráticos, representados pelo CAPM, para portfólios de diferentes setores em condições econômicas distintas
2016-02-04Esse estudo busca analisar os impactos causados pelo Ciclo Monetário, o Ciclo Econômico, o Nível da Indústria e a Condição do Mercado de Ações nas variáveis do CAPM para portfólios de ações de diferentes setores da indústria ... -
Aplicação de modelos de avaliação por múltiplos no Brasil
2005Based on international literature, we test the performance of a number of Value Drivers commonly used for evaluating companies by finance practioners, through simple regression models of the cross-section type which estimate ... -
Apreçamento da assimetria idiossincrática no mercado brasileiro de ações
2010-07-28Recent papers in finance presented models in which the idiosyncratic skewness is a priced component of security returns. More specifically, stocks with high expected idiosyncratic skewness should have low expected returns. ... -
Arbitrage Pricing Theory (APT) e variáveis macroeconômicas: um estudo empírico sobre o mercado acionário brasileiro
1999-04Este trabalho utiliza retornos mensais de 10 portfólios de ações negociadas na Bovespa entre 1987 e 1997, a fim de testar a validade empírica do modelo APT. Foram criadas variáveis macroeconômicas como fatores de variância ... -
Arbitrage pricing theory (APT): uma aplicação na Bolsa de Valores de São Paulo
1999-06-14O presente trabalho tem como objetivos explicar os retornos do índice da Bolsa de valores de São Paulo, o IBOVESPA, no período após a implantação do Plano Real, iniciando-se por janeiro de 1995 e tínanzando-se em agosto ... -
Asset pricing when risk sharing is limited by default: a theoretical framework
1997-09-04We study the asset pricing implications of an endowment economy when agents can default on contracts that would leave them otherwise worse off. We specialize and extend the environment studied by Kocherlakota (1995) and ... -
Avaliação de empresas por fluxo de caixa descontado: o impacto dos ativos intangíveis no valor da empresa
2008Intangibles assets have been widely discussed and presented as corporate successful conductors. At the same time, there are still few suggestions of how they can impact company value. This work has as main goal identify a ... -
Avaliação de linhas de produto sob a ótica de portfólio
2005-09-21O estudo procura avaliar decisões de produção de uma unidade de negócios partindo de conceitos de finanças corporativas como teoria de portfólio, modelo CAPM e a security market line. Em particular, buscou-se avaliar as ... -
Avaliação econômico-financeira de empresas de transporte rodoviário de carga: uma metodologia de análise de eficiência
1982-10-01Trata de uma metodologia de avaliação de eficiência de empresas de transporte rodoviário de cargas, incluindo estudos de casos com empresas de diferentes portes. O transporte rodoviário de cargas, ao contrário do transporte ... -
Avaliação empírica do comportamento das ações no contexto da reavaliação da carteira teórica do índice BOVESPA
1997-01-15Trata da medição de retornos extraordinários, positivos e negativos, nas ações que experimentam as ocorrências de inclusão e exclusão da Carteira Teórica do índice Bovespa. Usando a metodologia de 'Event Study', onde se ... -
Beta: problemas e evidência empírica
1999-03-31Realiza uma revisão bibliográfica dos testes empíricos do modelo CAPM - Capital Asset Pricing Model, e mostra os resultados de testes de modelos multi-fatores para ações brasileiras. -
Betting against beta no mercado acionário brasileiro
2017-08-25In this paper, we present empirical evidence to investigate whether the propositions of the model of Frazzini and Pedersen (2014) apply to the Brazilian stock market. Using data from the year 2000 up to the first quarter ... -
Can a habit formation model really explain the Forward Premium Anomaly?
2009-08-07Verdelhan (2009) shows that if one is to explain the foreign ex- change forward premium behavior using Campbell and Cochrane (1999) s habit formation model one must specify it in such a way to generate pro-cyclical short ... -
CAPM 'Capital Asset Pricing Model': o modelo de avaliação de ativos: uma revisão da literatura e dos testes empíricos
1984Levantamento bibliográfico abrangendo os principais trabalhos relativos ao 'CAPM - Capital Asset Pricing Model' que se acham esparsos em vasta literatura. Aborda desde a teoria de seleção de carteira, o desenvolvimento e ... -
The Capm and Fama-French models in Brazil: a comparative study
2007-11-17This paper confronts the Capital Asset Pricing Model - CAPM - and the 3-Factor Fama-French - FF - model using both Brazilian and US stock market data for the same Sample period (1999-2007). The US data will serve only as ... -
CAPM estendido para momentos superiores : um teste empírico
2011The inclusion of higher moments in CAPM has been discussed in recent decades. This work performs an empirical test of the model extended to the third and fourth moments, in which the skewness and kurtosis are also priced. ...
