Linkages between growth, poverty and the labour market

Abstract

From a methodological point of view, this paper makes two contributions to the literature. One contribution is the proposal of a new measure of pro-poor growth. This new measure provides the linkage between growth rates in mean income and in income inequality. In this context, growth is defined as pro-poor (or anti-poor) if there is a gain (or loss) in the growth rate due to a decrease (or increase) in inequality. The other contribution is a decomposition methodology that explores linkages growth patterns, and labour market performances. Through the decomposition analysis, growth in per capita income is explained in terms of four labour market components: the employment rate, hours of work, the labour force participation rate, and productivity. The proposed methodology are then applied to the Brazilian National Household Survey (PNAD) covering the period 1995-2004. The paper analyzes the evolution of Brazilian social indicators based on per capita income exploring links with adverse labour market performance.

Uma contribuição deste artigo é a proposta de uma nova medida do crescimento pró-pobre, no sentido de aumentar a ponderação daqueles com menor renda. Esta nova medida permite uma ligação direta entre as taxas de crescimento na renda média e na desigualdade de renda em termos de mudanças de bem estar. A outra contribuição é uma metodologia de decomposição da contribuição de diferentes elementos do mercado de trabalho. Através desta decomposição, o crescimento da renda per capita é segmentado em quatro componentes: taxa de ocupação, taxa de participação, horas de trabalho e produtividade. Também avaliamos a contribuição de diferentes fontes de renda não-trabalho no padrão de crescimento assumido. As metodologias utilizadas são aplicadas a Pesquisa Nacional por Amostra de Domicílios (PNAD) analisando a evolução dos indicadores sociais brasileiros baseados na renda per capita de 1995 até 2004, explorando ligações com diferentes aspectos do fraco desempenho do mercado de trabalho observadas.